Пролог

Приближается Рождество. В таинственном полумраке комнаты ученый маг, чародей и алхимик Дроссельмейер готовит необычные подарки детям на праздник. Это волшебные куклы, которые он преподнесёт своим крёстным – Кларе и Фрицу.

I акт

В доме советника Зильбергауса празднуют Рождество. В гости пришли знакомые с детьми. Все веселятся и танцуют. Внезапно Дроссельмейер, переодетый волшебником, останавливает праздник. Он подготовил для гостей необычное представление – танцующих кукол, которых оживил силой своей магии. Кларе и Фрицу Дроссельмейер делает особый подарок – куклу Щелкунчика. Юная Клара очарована: она сразу полюбила эту удивительную игрушку. А непоседе Фрицу интересно, что же находится внутри Щелкунчика, и из любопытства он ломает несчастную куклу. Клара безутешна. Ее горю может помочь лишь добрый крёстный. Дроссельмейер возвращает Щелкунчику прежний вид, и девочка вновь счастлива.

Гости расходятся. Не желая расставаться со своим Щелкунчиком, Клара тайком возвращается в темную гостиную. Рядом с куклой она засыпает и видит волшебный сон, в котором из темноты возникает таинственная фигура Дроссельмейера. Теперь он не простой человек, а маг и волшебник, приготовивший для Клары испытания. По его приказу отовсюду появляются мыши. Они нападают на Клару, но внезапно появляется её храбрый защитник – вооруженный саблей Щелкунчик во главе игрушечных солдатиков. Идёт баталия. Король мышей вступает в бой со Щелкунчиком и пытается загрызть его. Мышиное войско, одерживая победу, окружает отважного героя. В отчаянии Клара бросает туфельку и попадает в спину Короля мышей. Происходит волшебство, и в одно мгновенье все мыши исчезают. Щелкунчик лежит на полу без движенья. Дроссельмейер успокаивает Клару и при помощи магических заклинаний превращает Щелкунчика… в Принца. Он настолько прекрасен, что девочка тут же влюбляется в него. Клару и Щелкунчика охватывает чувство необыкновенного счастья, и вихрь снежинок стремительно уносит их в удивительный полёт.

II акт

Клара и Щелкунчик летят среди мохнатых лап рождественской ели. Путь им неожиданно преграждает Король мышей со своим войском. Он вступает в бой со Щелкунчиком, но тот храбро сражается и убивает Короля мышей. В ту же минуту пропадает и мышиное войско. Появляется Дроссельмейер и увлекает Клару и Щелкунчика в сказочный замок Конфитюренбург. Там их торжественно встречают Фея Драже и её Кавалер, вся королевская свита и куклы. Радуясь возвращению Принца, они исполняют танцы – испанский, восточный, китайский, русский, французский. Кульминация праздника – блистательное па-де-де Феи Драже и её Кавалера.

Но праздник завершается. Фея, Кавалер и куклы исчезают, а сказочный замок растворяется в воздухе. Клара вновь в своей комнате, она просыпается и понимает, что все эти удивительные приключения ей лишь приснились, а Щелкунчик – снова обычная кукла. Но чувства девочки к своему бесстрашному герою не исчезли, они настолько глубоки, что Клара просит Дроссельмейера оживить его. По мановению руки волшебника Щелкунчик оживает, и теперь он и Клара вместе и счастливы.